Среда, 28 января 2026 года. Экватор недели и очередной рубеж нашего публичного эксперимента.
Пока финансовые паблики соревнуются в истерике по поводу январской инфляции и ключевой ставки, мы продолжаем методично укладывать кирпичи в фундамент Суверенного Капитала. Напоминаю архитектуру проекта:
- Пополнение: 10 000 рублей строго раз в месяц (дисциплина > мотивации).
- Инструменты: Только акции из Индекса Мосбиржи (Голубые фишки). Никакого мусора третьего эшелона.
- Срок: 12 месяцев.
- Цель: Доказать, что системность бьет импульсивность.
Сегодня мы вскрываем карты за 16-ю неделю. Спойлер: стратегия работает лучше, чем самые смелые ожидания.
📊 Цифры не врут: Мы обгоняем рынок
На текущий момент (утро 28.01.2026) стоимость портфеля составляет 43 748,76 рублей.
- Рост за неделю: +2,27%. (Для сравнения: Индекс Мосбиржи вырос всего на +1,58%). Мы создаем Альфу — чистую сверхдоходность.
- Рост с начала старта (108 дней): +9,37%. Индекс за это же время дал +7,96%.
- В годовом выражении (CAGR): Наша доходность вышла на уровень 31,67% годовых.
Давайте остановимся. 31% годовых. Это выше ставок по вкладам, выше инфляции, выше доходности большинства ПИФов, которыми управляют «профессионалы» в дорогих костюмах. И это — на спокойном, консервативном портфеле, без игры в «угадайку».
💸 Денежный поток: Дивиденды X5 Group
На этой неделе произошло событие, ради которого и покупаются акции. Пришли дивиденды от X5 Group (Пятерочка, Перекресток).
Сумма: 736 рублей.
Удержан налог (13%): 96 рублей.
Чистыми на счет: +640 рублей.
Здесь кроется важный урок. Если вы посмотрите в приложение брокера, то увидите, что котировки X5 показывают «бумажный» убыток. Новичок скажет: «Я потерял деньги». Архитектор скажет: «Бизнес работает и платит мне ренту».
Эти 640 рублей — реальные деньги, которые мы реинвестируем. Акция может упасть в цене, но дивидендный поток — это факт, который нельзя отменить.
🔎 Рентген Портфеля: Кто тянет нас вверх?
Мы полностью продали фонд ВИМ-Ликвидность. Парковка закончена. Мы «All-in» — на 100% в акциях.
- НорНикель (+4,00% за неделю / +19,3% всего). Наш локомотив. Рынок наконец-то осознал, что без палладия и никеля «зеленая энергетика» невозможна. Пока толпа хоронила ГМК, мы покупали его на дне. Теперь собираем урожай.
- Яндекс (+1,56% за неделю / +10,57% всего). IT-гигант растет перед отчетностью. Рынок закладывает в цену успехи направления такси и e-com. Это наша ставка на технологии.
- Сбер (+0,24% / +2,69% всего). Зеленый слон спокоен. Он просто генерирует прибыль. Это наш бетонный фундамент.
- Новатэк (-1,60% за неделю). Единственный отстающий на этой неделе. Теплая зима в Европе и геополитический шум вокруг СПГ давят на котировки. Для нас это не проблема, а возможность: актив стал дешевле, фундаментал остался прежним.
🧠 Главный урок: Почему «Стоп-лосс» — инструмент самоубийства инвестора
Мне часто пишут: «Алекс, почему ты не ставишь стоп-лоссы? Это же база!».
Отвечаю: Это база для спекулянтов, которые кормят брокера комиссиями. Для инвестора стоп-лосс — это гарантированный способ потерять деньги.
Как это работает механически:
Допустим, вы купили Сбер по 300 руб. Вы начитались книг по трейдингу и поставили «Stop-Loss» на 295 руб., чтобы «ограничить убытки». И «Take-Profit» на 310 руб., чтобы «забрать прибыль».
- Сценарий со стоп-лоссом: Выходит плохая новость. Рынок паникует. Цена моменте падает до 294 руб. Ваш стоп срабатывает. Вы продали отличный актив с убытком. Через час новость опровергли, цена вернулась на 305 руб. Но вы уже без акций и с минусом. Вы зафиксировали волатильность, превратив её в потерю.
- Сценарий с тейк-профитом: Сбер вырос до 310. Система продала акции. Вы заработали копейки. А Сбер пошел дальше — на 320, 350, 400. Вы «подрезали цветы», чтобы зафиксировать крошечную прибыль, лишив себя магии сложного процента.
В инвестициях мы покупаем Бизнес, а не график.
Если вы купили квартиру для сдачи в аренду за 10 млн, а завтра риелтор скажет, что рынок просел и она стоит 9,5 млн — вы побежите её продавать? Нет. Вы продолжите получать арендную плату.
Акции — это та же недвижимость, только ликвидная.
Вывод:
Мы не ограничиваем убытки кнопками. Мы ограничиваем их выбором качественных активов.
Мы не фиксируем прибыль на взлете. Мы даем прибыли течь.
Эксперимент продолжается. Следующее пополнение — в начале февраля.
🐨 Коала Альберт: «Биржа — это место, где деньги перетекают от активных к терпеливым. Стоп-лосс — это просто кнопка «передать деньги терпеливому парню». Не нажимай её».
